南宋末年，江南少年杨过自小父母双亡，被父亲生前结义兄弟、江湖上有名的大侠郭靖夫妻收养，杨过个性倔强，脾气顽劣，为郭靖妻子黄蓉所不容，无奈之下，郭靖唯有将杨过送到天下道教正宗的全真教去学武。全真教教规森严，天性叛逆的杨过在教中吃尽苦头，忍无可忍逃出全真教，被追打之下慌不择路，逃进了活死人墓。活死人墓中隐居一位少女，名叫小龙女，从小在活死人墓中长大，武功高强，她收留杨过，并收他为徒，二人渐生情愫。

全真教道士尹志平迷恋小龙女美色，不能自持，将其奸污，小龙女误以为是杨过，与杨过发生误会，愤而离开活死人墓，独自闯荡江湖。杨过四处寻找小龙女，从别的女孩对自己的情愫中，杨过才恍然明白小龙女对自己的感情。中原武林大会被蒙古国师金轮国师前来挑战，郭靖等人等难以匹敌，关键时刻，小龙女和杨过无意中卷入纷争，打败金轮国师。